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银行不管银行理财亏损却要拿超额收益是否合理?

发布时间:2023-06-07 17:56:22

最佳答案:6月7日,如今的银行理财,都是非保本保息的,所以如果银行理财出现亏损,需要投资者承担全部的损失,银行不用担责。然而,可能很多人不知道,有些银行理财在出现超额收益时,

  6月7日,如今的银行理财,都是非保本保息的,所以如果银行理财出现亏损,需要投资者承担全部的损失,银行不用担责。然而,可能很多人不知道,有些银行理财在出现超额收益时,超额收益中的部分甚至全部都归银行,这是否合理呢?

  银行不管银行理财亏损却要拿超额收益是否合理?

  虽然银行理财的收益是浮动的,理论上收益率是可以上不封顶的。可实际上,有些银行理财却设置了一个收益率上限,实际收益率超过上限的部分,就属于超额收益。

  通常来说,银行理财会用业绩比较基准来规定收益率的上限,超过业绩比较基准的最高值部分,就是超额收益了。对于这部分超额收益,有些银行理财会把它们给投资者,有些银行理财则会被银行抽取一部分或者全部。

  对于那些银行会抽取超额收益的银行理财,相信肯定会有人觉得不合理。毕竟银行已经从理财产品中抽取了管理费,而且亏了银行也不用负责,可在赚得比较多时又来分成,对投资者来说就显得很不公平。

  不过,这也并不意味着银行的这种做法就不合理。

  首先,银行从银行理财中提取的收益,是超额收益,而非正常的收益。超额收益是超过最高正常收益的部分,这就意味着银行想要从银行理财中提取收益,就必须把业绩做得非常好才行

  所以,能够提取超额收益,其实也是对银行理财管理团队的一种激励措施,刺激其去努力创造超额收益,对投资者来说也有机会获得更多的投资回报。

  其次,大部分会提取超额收益的银行理财,银行也只会提取部分超额收益,剩下的仍然归投资者。根据相关机构统计,提取超额收益的银行理财中,平均提取超额收益的比重为42%左右,也就是差不多把六成的超额收益留给了投资者。

  由于大部分银行理财,投资者也能分享超额收益,所以如果银行理财能创造更多的超额收益对投资者来说同样有好处。

  总之仅看银行是否会提取银行理财的超额收益,还不能说明它就不合理,还需通过其他方法来看。

  一方面,就是看银行理财的业绩比较基准是否合理。银行理财的业绩比较基准显然不能是随便设置的,而是需要根据银行理财的风险等级、投资方向等来设置。

  如果银行理财的业绩比较基准过低,实现超额收益就比较容易,此时银行仍要提取超额收益,可能就不合适。而如果业绩比较基准较高,银行提取部分超额收益相对就更合理一些。

  另一方面,就是看会不会增加银行理财的风险。对于银行来说,如果能从银行理财中提取超额收益,可能就会去努力提高银行理财的收益。

  不过,银行如果想要提高银行理财的收益,在投资风格上可能就会显得更激进,从而增加银行理财的风险。而银行理财的风险,却是需要投资者来承担的。

  所以,如果银行为了能拿到超额收益而使得银行理财的风险增加,对投资者来说就是不太公平的,合理性也就会打折扣了。